- 2026-01-29 23:19:25
马斯克重塑特斯拉(TSLA.US)使命 聚焦AI与人形机器人 华尔街“一家欢喜一家愁”
特斯拉(TSLA.US)最新向投资者更新战略方向，强调其未来将不再是一家传统汽车制造商，而是全面转向自动驾驶、机器人以及能源业务，市场对其“再定位”叙事给予短线积极反馈。特斯拉首席执行官马斯克表示，公司已重新修订使命，目标是实现“惊人的丰裕”。他强调，人工智能与机器人将成为特斯拉未来的核心，而非追求更大的汽车销量规模，这意味着特斯拉的长期价值将更多取决于自动驾驶与机器人生态的兑现。为推动这一战略转型，特斯拉预计2026年资本开支将超过200亿美元。公司披露，计划停止Model S/X车型生产，并将弗里蒙特工厂相关产能改造为Optimus人形机器人生产基地，长期目标是实现年产能最高达100万台，但真正具备“有意义的规模化产量”可能要到2026年末之后。马斯克还重点介绍了即将推出的Cybercab无人驾驶出租车。这款车辆将取消方向盘设计，预计于今年4月左右开始生产，并配套推出无需安全驾驶员的自动驾驶网约车服务，计划率先在部分城市落地运营，进一步强化特斯拉在Robotaxi商业化路径上的时间表。此外，公司还提到正在推进自研AI5芯片，并不排除在美国建设本土“Terafab”半导体工厂，以降低长期芯片供应与地缘政治风险。这些表态显示，特斯拉正在试图将自身定位为AI硬件与智能制造平台，而非单纯的电动车企业。智通财经APP获悉，在高额资本开支背景下，摩根士丹利将特斯拉目标价下调至415美元。分析师Andrew Percoco指出，公司未来几年将面临较大的自由现金流压力，预计特斯拉2026年自由现金流将消耗81亿美元，2027年收窄至5亿美元，并在2028年重新转正。大摩的估值拆分显示，网络服务、出行服务、能源与人形机器人业务在长期估值中占据更大权重。RBC Capital则继续维持对特斯拉的乐观立场，给予“跑赢大市”评级，并维持500美元目标价不变。分析师Tom Narayan表示，资本开支的提升符合市场预期，将推动特斯拉创新路径，Robotaxi明确的推出时间表也为投资者提供了更具体的催化剂。Jefferies分析师Philippe Houchois则给出相对冷淡的评价，维持“持有”评级与300美元目标价。他指出，公司未来展望缺乏具体数据支撑，除了2026年“高达200亿美元”的资本开支计划外，其余业务目标仍较模糊，多个发布节点可能再次被错过，从而削弱市场对盈利能力的信心，尽管公司账上仍拥有约440亿美元现金储备。与此同时，Roth Capital分析师Craig Irwin认为，特斯拉当前正处于多重催化剂叠加阶段，建议投资者在股价走弱时逢低布局，因为估值将主要取决于市场对其未来服务市场空间与盈利能力的提前折现。
- 2026-01-29 23:09:07
美股异动 | 石油股普涨 西方石油(OXY.US)涨逾4%
智通财经APP获悉，周四，石油股普涨，西方石油(OXY.US)涨逾4%，康菲石油(COP.US)涨逾3%，埃克森美孚(XOM.US)、雪佛龙(CVX.US)涨逾2%。布伦特原油期货日内大涨逾4%，强势突破70美元关口，市场担忧美伊紧张局势升级为油价上涨主要推手。据悉，美国总统特朗普持续向伊朗施压以迫使其终止核计划，威胁进行军事打击，并向该地区派遣海军编队。据报道，特朗普正在考虑包括针对伊朗安全力量和领导人的精确打击在内的选项，以鼓动抗议者并可能推翻伊朗现政权。分析师警告，若伊朗采取报复行动，例如关闭霍尔木兹海峡，将对每日逾2000万桶的石油运输造成灾难性影响。
- 2026-01-29 22:53:29
美股异动 | 好未来(TAL.US)大涨逾12% 2026财年第三季度业绩超预期
智通财经APP获悉，周四，好未来(TAL.US)大涨逾12%，报12.13美元。好未来公布截止至2025年11月30日的2026财年第三季度业绩。非GAAP每股收益为0.25美元，超出预期0.17美元。营收为7.7017亿美元，同比增长27%，超出预期417万美元。
- 2026-01-29 22:45:55
美股异动 | 蔚来(NIO.US)涨逾7% “世界模型NWM 2.0”正式上车
智通财经APP获悉，周四，蔚来(NIO.US)涨逾7%，报4.94美元。消息面上，蔚来汽车近日向Banyan系统用户推送了3.3.0版本更新，其中最引人注目的是全新升级的"蔚来世界模型NWM 2.0"正式上车。这项技术升级首批覆盖超过46万名Banyan平台车主，最早可追溯至2021年发布的初代ET7用户。对于等待已久的用户群体而言，四颗Orin-X芯片终于迎来重大功能突破，而"Cedar雪松"系列车型的适配工作也进入最后阶段，预计近期将启动推送。蔚来创始人李斌此前公开表示，2026年将实施三次重大系统更新，并已特批增加云端训练算力投入。通过大规模数据训练，系统在长尾场景的表现有望持续提升。此次升级标志着蔚来智能驾驶技术进入新阶段，从底层架构到实际体验都迈出关键一步，但距离完美状态仍存在优化空间。
- 2026-01-29 22:28:21
美股异动 | 铜矿板块盘前集体走高 南方铜业(SCCO.US)张近8%
智通财经APP获悉，周四，铜矿板块盘前集体走高，Ero Copper(ERO.US)涨逾9%，Taseko Mines(TGB.US)涨近9%，南方铜业(SCCO.US)张近8%，Hudbay Minerals(HBM.US)涨近6%。消息面上，今日伦铜连续主力合约日内大涨逾10%，价格创历史新高。市场分析师 Divyang Shah 称，近期贵金属市场热度居高不下，铜价也同步创下历史新高。尽管铜价年内涨幅不及黄金、白银，但支撑其多头行情的逻辑十分充足：美联储独立性面临质疑、地缘政治风险持续发酵、美元走弱预期升温、供应链呈现碎片化格局、市场为防范供应冲击提前布局，再加上人工智能领域带来的新增需求，均成为推动资金布局的核心逻辑。
- 2026-01-29 22:09:20
美股异动 | 发布强劲Q4财报 Meta Platforms(META.US)盘前涨近10%
智通财经APP获悉，周四，Meta Platforms(META.US)盘前走高，截至发稿，该股涨近10%，报734.5美元。昨日收盘后公布的财报显示，该公司去年第四季度营收和今年第一季度营收指引均超出分析师预期；全年资本支出预期区间也高于分析师预期。Meta第四季度营收为598.93亿美元，高于分析师预期584.2亿美元；2025全年为483.85亿美元，同比增长24%。预计2026年第一季度总营收将在535亿至565亿美元之间，高于分析师预期512.7亿美元。该公司预计2026全年资本支出将在1,150亿美元至1,350亿美元之间，高于分析师平均预期的1,106亿美元。
- 2026-01-29 21:48:24
美股异动 | 微软(MSFT.US)盘前跌逾6% 资本支出创历史新高 AI“狂烧钱”吓坏投资者
智通财经APP获悉，周四，微软(MSFT.US)盘前跌逾6%，报450.20美元。2026财年第二季度，尽管微软(MSFT.US)营收与利润双双超出华尔街预期，且整体云业务营收首次突破500亿美元大关，但Azure云服务收入增速的放缓以及创纪录的资本开支，引发了投资者对人工智能(AI)投资回报周期的忧虑。财报显示，微软第二季度营收达到810亿美元，同比增长17%，高于市场预期1%；非GAAP每股收益(EPS)为4.41美元，同比增长23%，超出市场预期5%。备受关注的Azure云业务在固定汇率下增长38%，也略高于华尔街预期的37%。尽管核心数据表现稳健，但投资者对微软不断攀升的资本支出表示担忧。数据显示，微软该季度资本支出高达375亿美元，比市场普遍预期高出9%。市场原本期待如此巨额的投入能带来Azure增长率的显著提速，但现有数据未能即时满足这一高涨的胃口。高盛认为，市场对微软股价的负面反应，主要反映了投资者对连续几个季度高于预期的资本支出的焦虑。375亿美元的单季支出(含融资租赁)表明微软正在积极构建AI基础设施。然而，这种投入并未立即转化为Azure增长率的同比例跃升。分析称，这实际上是微软的一种战略取舍。公司正在将宝贵的算力资源优先分配给Copilot等战略性产品以及内部研发项目，而非仅仅为了追求短期的Azure外部收入。高盛相信，这种策略最终将在技术堆栈的多个层面推动更具战略意义的AI定位，并在中期内带来更好的回报。
- 2026-01-29 21:45:49
美国国防订单丰厚！洛克希德马丁(LMT.US)2026年指引超预期，新签协议拟将“萨德”拦截弹产能翻两番
智通财经APP获悉，洛克希德·马丁公司(LMT.US)公布了2025年第四季度和全年的财务业绩。这家全球领先的国防技术公司报告称，全年销售额和净利润均大幅增长，同时积压订单创历史新高，现金流强劲。Q4营收达 203.2 亿美元(同比增长 9.1%)，超出预期 4.6 亿美元。然而尽管洛克希德·马丁公司隐形F-35战斗机的交付量创历史新高，四季度销售额也增长了9.1%，但该公司第四季度的收益仍未达到分析师的预期。第四季度调整后每股收益为5.80美元，分析师预期为5.86美元。第四季度，该公司导弹业务的销售额增长最快，同比增长17.8%。其航空业务部门(F-35战斗机的制造商)的季度销售额增长了6.4%，该部门是公司收入最高的部门。2025年销售额增长6%，达到750亿美元;2025年净利润为50亿美元，或每股21.49美元。2025年营业现金为86亿美元，自由现金流为69亿美元。截至2025年底，积压订单创下1940亿美元的纪录。销售额增长主要得益于机密项目和F-35项目订单量的增加。此外，在美军“Operation Absolute Resolve”行动中，F-22战斗机、RQ-170隐形无人机和Sikorsky黑鹰直升机的订单也贡献显著。洛克希德·马丁公司在2025年全年投资超过35亿美元用于产能和下一代技术研发。本月初，洛克希德·马丁公司与美国国防部达成一项为期七年的协议，将PAC-3导弹拦截弹的年产量从600枚提高到2000枚，与美国战争部的采购转型战略相契合。今年1月，特朗普签署了一项行政命令，要求国防企业将股息、股票回购和高管薪酬与武器交付进度挂钩，这给资本回报带来了不确定性。而该公司在年内回购了660万股股票，耗资30亿美元，并支付了31亿美元的股息。周四，洛克希德·马丁公司在另一份声明中表示，已与美国国防部签署框架协议，将“萨德”导弹拦截弹的年产量从96枚提高到400枚，翻两番。声明并未披露协议的具体条款，但该公司表示，计划在未来三年内投资数十亿美元，用于扩大生产规模，并新建和改造20多个生产设施。自2017年以来，该公司已投资超过70亿美元用于扩大优先国防项目的产能，其中包括约20亿美元用于加速弹药生产。在特朗普表示2027财年美国国防预算可能飙升至1.5万亿美元之后，投资者正密切关注全球最大的国防承包商洛克希德·马丁公司，以从中寻找支出线索。作为产能提升计划的一部分，洛克希德·马丁公司宣布将在阿肯色州卡姆登市破土动工兴建一座新的军需品加速中心。该公司表示，该中心将采用先进的制造和数字化生产方法，支持“萨德”、PAC-3导弹及其他系统的生产，该框架也可应用于其他导弹系统，而导弹系统正是其关键的增长领域。展望未来，该公司对 2026 年的指净销售额引是为 775 亿美元至 800 亿美元，市场预期为779亿美元。预计稀释后每股收益将在29.35美元至30.25美元之间，高于此前分析师预期的29.28美元。业务部门营业利润预计在84.25亿美元至86.75亿美元之间。公司自由现金流将在65亿美元至68亿美元之间。洛克希德·马丁公司董事长、总裁兼首席执行官Jim Taiclet强调，创纪录的订单积压和强劲的销售增长表明市场对公司产品能力的需求空前高涨。他强调，持续投资产能和下一代技术对于满足不断增长的需求至关重要。Taiclet还表示，公司有能力为美国及其盟国军队提供卓越的产品能力，同时为股东创造丰厚的回报和价值。
- 2026-01-29 21:42:04
万事达卡(MA.US)Q4业绩超预期 消费韧性支撑支付巨头强势收官
智通财经APP获悉，万事达卡公司(MA.US)第四季度盈利表现超出市场预期，这得益于消费者在复杂宏观环境下对其支付网络的持续依赖。根据周四发布的财报，这家总部位于纽约州帕切斯的支付巨头2025年最后三个月实现净营收88.1亿美元，略高于分析师预期的87.8亿美元。公司调整后净利润达43亿美元(合每股4.76美元)，显著高于分析师此前预估的38.3亿美元(合每股4.25美元)。公司全年营收总额近330亿美元，同比增长16%，此前公司在去年10月曾预测2025年净营收增速将位于"中高双位数区间的高端"。"整体宏观经济环境仍具支撑性，我们继续观察到消费者与企业支出保持健康态势，"首席执行官Michael Miebach在声明中表示。本月早些时候，美国总统特朗普提议将信用卡利率上限设定为10%，为期一年，此举曾对万事达卡及其竞争对手股价形成压力。虽然利率上限可能不直接影响万事达卡盈利，但若银行因此收缩信贷投放导致消费者信贷渠道收窄，可能间接影响消费支出。特朗普近期已敦促国会推进该提案。万事达卡的支付网络竞争对手维萨公司定于周四盘后公布业绩。去年11月，两家支付巨头曾尝试以约2000亿美元规模和解与商户之间围绕刷卡手续费的长期法律纠纷，但目前尚不确定该方案能否彻底解决问题。截至发稿，万事达卡股价盘前上涨2.23%。该股在过去12个月累计下跌5%。
- 2026-01-29 21:36:34
皇家加勒比邮轮(RCL.US)盘前走高!2026年业绩指引超预期 邮轮度假需求加速推动船队扩张
智通财经APP获悉，随着邮轮度假需求持续加速增长，皇家加勒比邮轮(RCL.US)公布了好于预期的2026年业绩指引。财报显示，皇家加勒比邮轮2025年第四季度营收同比增长13.2%至42.6亿美元，符合市场预期，该公司营收已连续多季度保持增长。净利润同比增长36.3%至7.54亿美元;调整后的每股收益为2.80美元，同样符合市场预期。截至发稿，皇家加勒比邮轮周四美股盘前涨超8%。与此同时，皇家加勒比邮轮给出了乐观的全年盈利指引，并表示未来邮轮需求“前所未有地强劲”。该公司预计，2026年调整后每股收益为17.70-18.10美元，高于分析师平均预期的17.65美元;预计全年营收增速将达到两位数百分比水平，分析师共识预期的195.5亿美元则意味着约9%的增长。皇家加勒比邮轮表示，所谓的“邮轮预订黄金季(waveseason)”(指第一季度邮轮促销高峰期)已“迎来一个非常强劲的开局”。该公司表示，自“邮轮预订黄金季”开始以来，其经历了公司历史上订舱量最高的七个星期。目前，约三分之二的2026年邮轮运力已被预订，而且预订价格创下历史新高。该公司首席财务官纳夫塔利·霍尔茨表示：“我们对整个业务组合所展现出的强劲表现感到非常满意，消费者仍在持续优先选择我们的度假体验。”皇家加勒比邮轮还宣布与位于法国圣纳泽尔的一家船厂达成协议，建造其“探索级”(Discovery Class)邮轮。协议包括两艘邮轮的建造订单，并附带再建造四艘邮轮的选择权，首艘邮轮预计将于2029年下水。此外，该公司旗下的名人邮轮(Celebrity Cruises)业务表示，已承诺订造10艘新船，这将使其河流邮轮船队在2031年前扩展至20艘。该公司首席执行官杰森·利伯蒂表示：“今天的这些公告标志着我们在拓展海洋和河流度假产品组合方面迈出了令人振奋的一步。”
